Σε κατάσταση ευφορίας το Χ.Α.-Τι δείχνουν θεμελιώδης και τεχνική ανάλυση για ΑΣΤΑΚ, ΔΡΟΜΕ, και ΕΛΙΝ
Με θετικό πρόσημο ξεκίνησε η εβδομάδα στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κλείνει στις 962,84 μονάδες με άνοδο 1,20%. Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 142,0 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 62,34 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 71 έκλεισαν ανοδικά, 46 πτωτικά, και 49 παρέμειναν αμετάβλητες.
Μεγαλύτερη άνοδος/Μεγαλύτερη πτώση
Ανοδικές τάσεις επικράτησαν και σήμερα στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κινείται σε θετικό έδαφος καθ’ όλη την διάρκεια της συνεδρίασης, πραγματοποιώντας ενδοσυνεδριακό υψηλό στις 963,13 μονάδες, με το αγοραστικό ενδιαφέρον να διαχέεται σε μετοχές της μεγάλης, μεσαίας, και μικρής κεφαλαιοποίησης, και την σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών να διαμορφώνεται στο 1,5 προς 1.
Υψηλό 52 εβδομάδων
Εταιρικά ομόλογα
Since 1970 inflation has only come down with a recession. the only time I can see that it didn’t happen was in 1984-1985. so either we get a recession or a miracle to get inflation down to 2.5% by June.Michael J. Kramer @MichaelMOTTCM
Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα ο δείκτης Dow Jones διαπραγματεύεται με σήμα strong buy, ο δείκτης S&P 500 με σήμα neutral, και ο δείκτης Nasdaq με σήμα sell. Στην Ευρώπη, οι δείκτες DAX, FTSE 100, και CAC 40 διαπραγματεύονται με σήμα strong buy, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα.
Διατηρεί την ανοδική του τάση ο γενικός δείκτης, ο οποίος παραμένει με σήμα αγοράς, ολοκληρώνοντας γι’ ακόμη μία συνεδρίαση πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, με τον όγκο να διαμορφώνεται υψηλότερα του μέσου όρου των τριάντα ημερών. Η αντίσταση βρίσκεται στις 989,0 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και η στήριξη στις 901,0 μονάδες (γραμμή ΓΔ). Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 38,87 εκατ. τεμάχια, έναντι 21,52 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.
Θετικό πρόσημο και για τον δείκτη της μεγάλης κεφαλαιοποίησης, με το σήμα αγοράς να παραμένει, κλείνοντας και σήμερα πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 2.581 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και την στήριξη στις 2.066 μονάδες (γραμμή ΓΔ).
Με κέρδη ολοκλήρωσε και ο δείκτης της μεσαίας κεφαλαιοποίησης, ολοκληρώνοντας για ακόμη μία συνεδρίαση πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, με το σήμα αγοράς να παραμένει, και με την αντίσταση να βρίσκεται στις 1.592 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και την στήριξη στις 1.392 μονάδες (γραμμή ΓΔ).
Διατηρεί την βραχυπρόθεσμη ανοδική του τάση ο τραπεζικός δείκτης, με το σήμα αγοράς να παραμένει, ολοκληρώνοντας για δεύτερη διαδοχική συνεδρίαση πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 744,0 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και την στήριξη στις 626,0 μονάδες (γραμμή ΓΔ). Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 28,86 εκατ. τεμάχια, έναντι 12,11 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.
Η μετοχή της ΑΣΤΑΚ έκλεισε στα 8,16 ευρώ με άνοδο 3,03%, ολοκληρώνοντας για δεύτερη διαδοχική συνεδρίαση πάνω από τον ΚΜΟ200 ημερών (7,60 ευρώ), καθώς και πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, με το σήμα αγοράς να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 8,73 ευρώ με την επόμενη στα 9,48 ευρώ, και η στήριξη στα 7,33 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να περιορίζονται. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 1,9 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +28,30%
Απόδοση 3μηνου +18,26%
Απόδοση 6μηνου +3,29%
Απόδοση από 1/1 +23,64%
Απόδοση 52 εβδομάδων -4%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 12,0 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 6,20 ευρώ
Καθαρή Θέση: 140,7 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2022)
BV 10,05
P/BV 0,81
P/Ettm 48,0
EV/EBITDA* – (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* – (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: 1,0 εκατ. ευρώ την χρήση του α΄ εξαμήνου του 2022 από 2,2 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2021.
Ξένα/Ιδία αρνητικά
ROE +0,80%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 219,61%
Συντελεστής Μόχλευσης* αρνητικός
Κεφαλαιοποίηση: 114,2 εκατ. ευρώ
Η μετοχή του ΔΡΟΜΕ έκλεισε στα 0,312 ευρώ με πτώση 0,95%, ακυρώνοντας τη νέα προσπάθεια ανοδικής διάσπασης και σταθεροποίησης πάνω από τον ΚΜΟ200 ημερών (0,324 ευρώ), με το σήμα πώλησης να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 0,33 ευρώ, και η στήριξη στα 0,30 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να παρουσιάζουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 6,1 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός -1,27%
Απόδοση 3μηνου +4%
Απόδοση 6μηνου +7,22%
Απόδοση από 1/1 -0,32%
Απόδοση 52 εβδομάδων -17,24%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 0,445 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 0,268 ευρώ
Καθαρή Θέση: 28,5 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2022)
BV 0,82
P/BV 0,38
P/Ettm 7,74
EV/EBITDA* 9,19 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 6,39 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: -669.303 ευρώ την χρήση του α΄ εξαμήνου του 2022 από -689.523 ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2021.
Ξένα/Ιδία 0,86
ROE +1,57%
Δείκτης Φερεγγυότητας 44,8%
Συντελεστής Μόχλευσης* 46,48%
Κεφαλαιοποίηση: 10,83 εκατ. ευρώ
Η μετοχή της ΕΛΙΝ έκλεισε στα 1,91 ευρώ με άνοδο 0,53%, διατηρώντας την ήπια βραχυπρόθεσμη ανοδική της τάση, καθώς και το σήμα αγοράς. Η αντίσταση βρίσκεται στα 2,01 ευρώ, και η στήριξη στα 1,60 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να περιορίζονται. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 2,2 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +7,30%
Απόδοση 3μηνου +13,02%
Απόδοση 6μηνου +17,18%
Απόδοση από 1/1 +3,80%
Απόδοση 52 εβδομάδων +14,37%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 1,98 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 1,50 ευρώ
Καθαρή Θέση: 66,7 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης εννεαμήνου 2022)
BV 2,81
P/BV 0,68
P/Ettm 5,11
EV/EBITDA* 4,97 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 3,26 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: 15,1 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση εννεαμήνου του 2022, από 22,1 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2021.
Ξένα/Ιδία 1,3
ROE +12,95%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 15,25%
Συντελεστής Μόχλευσης* 56,45%
Κεφαλαιοποίηση: 45,51 εκατ. ευρώ
*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.
*EV/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης χρησιμοποιείται για τον προσδιορισμό της αξίας μιας εταιρείας με βάση τα EBITDA (κέρδη προ φόρων, τόκων, και αποσβέσεων). Όσο υψηλότερος είναι ο αριθμοδείκτης EV/EBITDA τόσο υπερτιμημένη μπορεί να θεωρηθεί μια εταιρεία, ενώ όσο χαμηλότερος τόσο υποτιμημένη (κάτω του 8x).
*Καθαρός Δανεισμός/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης δείχνει πόσα χρόνια θα χρειαζόταν μια εταιρεία να αποπληρώσει το χρέος της εάν το καθαρό χρέος και το EBITDA διατηρούνταν σταθερά. Επίσης, λαμβάνει υπόψιν την ικανότητα μιας εταιρείας να μειώσει το χρέος της, Ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, συνήθως όταν είναι υψηλότερος του 4 αποτελεί προειδοποίηση, κι αυτό διότι μια εταιρεία είναι λιγότερο πιθανό να είναι σε θέση να διαχειριστεί το χρέος της, και συνεπώς λιγότερο πιθανό να αναλάβει επιπλέον χρέος που απαιτείται για την ανάπτυξη της.
*Συντελεστής Μόχλευσης: Καθαρός Δανεισμός (συμπεριλαμβανομένου των μισθώσεων)/Συνολικά Απασχολούμενα Κεφάλαια (Καθαρός Δανεισμός + Ιδία Κεφάλαια).
Πτωτικά κινήθηκαν οι αποδόσεις της συντριπτικής των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 3,524% με πτώση 1,15%, και του δεκαετούς στο 4,441% με άνοδο 0,18%.
Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA
Τα παραπάνω εκφράζουν προσωπικές απόψεις, και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν προτροπή για αγορά, πώληση ή διακράτηση οποιασδήποτε κινητής αξίας.
follow us on twitter: