Με κέρδη 6,68% ολοκλήρωσε την εβδομάδα ο ΓΔ στο Χ.Α.-Τεχνική εικόνα ΣΑΡ, ΤΕΝΕΡΓ, και ΦΡΛΚ

Με θετικό πρόσημο ολοκληρώθηκε η εβδομάδα στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κλείνει στις 699,45 μονάδες με οριακή άνοδο 0,04%, πραγματοποιώντας εβδομαδιαία κέρδη 6,68%. Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 58,79 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 2,25 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 54 έκλεισαν ανοδικά, 53 καθοδικά, και 75 παρέμειναν αμετάβλητες.

Με ήπιες διακυμάνσεις διαπραγματεύθηκε σήμερα ο γενικός δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο, όπου παρά τις εναλλαγές προσήμου στο πρώτο δίωρο, φθάνοντας στο ενδοσυνεδριακό χαμηλό των 697,71 μονάδων, κατάφερε στη συνέχεια να σταθεροποιηθεί σε θετικό έδαφος, πραγματοποιώντας ενδοσυνεδριακό υψηλό στις 705,22 μονάδες, με τα κέρδη όμως να περιορίζονται αισθητά στο δεύτερο μισό της διαπραγμάτευσης, καταφέρνοντας στο τέλος να διατηρήσει το θετικό του πρόσημο έστω και οριακά, με την σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών να διαμορφώνεται στο 1 προς 1.

Μεγαλύτερη άνοδος/Μεγαλύτερη πτώση

Στο ίδιο επίπεδο με την προηγούμενη εβδομάδα διατηρήθηκε το ποσοστό των μετοχών του FTSE25 που ολοκλήρωσαν με σήμα αγοράς, στο 92%, με αυτές των Ελλάκτωρα και Σαράντη να κλείνουν μόνο με σήμα πώλησης. Οι μετοχές των ΤΙΤΑΝΑ, Alpha Bank, ΒΙΟΧΑΛΚΟ, ΔΕΗ, Eurobank, και ΕΧΑΕ έκλεισαν πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, αυξάνοντας τις πιθανότητες υποχώρησης στις επόμενες συνεδριάσεις.

Πακέτα συνεδρίασης

Απάντηση σε επιστολή της Ε.Κ.–Εκτίμηση για τις επιπτώσεις της πανδημίας. Σε συνέχεια της επιστολής της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς η οποία κοινοποιήθηκε στην «MARFININVESTMENTGROUPΑ.Ε. ΣΥΜΜΕΤΟΧΩΝ» («MIG») την 30/10/2020, σχετικά με τις γνωστοποιήσεις για την πανδημία Covid-19 και την επίδραση της στις εξαμηνιαίες οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας και του Ομίλου, η MIG προβαίνει στην παρακάτω ανακοίνωση η οποία ουσιαστικά αποτελεί αναδημοσίευση πληροφοριών, οι οποίες έχουν ήδη παρουσιαστεί στην ενότητα 6.7 της Εξαμηνιαίας Έκθεσης του Διοικητικού Συμβουλίου για την περίοδο που έληξε την 30/06/2020. Ο προσδιορισμός του εύρους και της διάρκειας των οικονομικών επιπτώσεων της πανδημίας στη χρηματοοικονομική απόδοση, θέση και ρευστότητα του Ομίλου MIG για το προσεχές διάστημα ενέχει σημαντική αβεβαιότητα σύμφωνα με τις εκτιμήσεις των διοικήσεων των εταιρειών του Ομίλου που αποτυπώνονται στις εξαμηνιαίες οικονομικές καταστάσεις, καθώς εξαρτάται από έναν αριθμό παραγόντων, όπως τον βαθμό αναζωπύρωσης της πανδημίας, την ευρεία κυκλοφορία ενός εμβολίου για την αντιμετώπισή της, τον βαθμό και την έκταση νέων περιοριστικών μέτρων που δύναται να ληφθούν από την Πολιτεία σε συνδυασμό με τα μέτρα στήριξης προς τις πληγείσες επιχειρήσεις και τον βαθμό αποκατάστασης της τουριστικής κίνησης. Οι επιπτώσεις της πανδημίας σε κάθε λειτουργικό τομέα του Ομίλου MIG έχουν συνοπτικά ως ακολούθως: Ολόκληρη η ανακοίνωση της εταιρείας εδώ.

Εταιρικά ομόλογα

Sage Group PLC reported Friday a rise in pretax profit for fiscal 2020 and said it has made good progress in the execution of its subscription-based strategy. Pretax profit for the year ended Sept. 30 was 373 million pounds ($493.7 million) compared with GBP361 million a year before, the FTSE 100 software company said. Organic operating profit margin fell to 22.1%, from 23.8% in fiscal 2019. The company had guided for an organic operating margin of around 22%. This margin reflects continued investment to drive strategic execution, and includes a GBP17 million charge to provide for potential bad debts in connection with Covid-19,” the company noted. Full-year revenue fell to GBP1.90 billion from GBP1.94 billion. Organic recurring revenue was up 8.5% at GBP1.59 billion. In July, the company said it expected full-year recurring revenue growth of between 7% and 8%. The company said it has made progress in its subscription strategy, reaching a software subscription penetration of 65% and a Sage Business Cloud penetration of 61%. Sage said it expects to see organic recurring revenue growth in the region of 3% and 5% for fiscal 2021. The board declared a final dividend of 17.25 pence, up from 16.91 pence a share a year earlier.

Αποδόσεις μετοχών FTSE25

Smurfit Kappa Group PLC said Friday that it has raised 660 million euros ($783.7 million) in a share placing to accelerate investment, beating its initial target. The FTSE 100 paper and packaging company said it placed a total of 19.4 million shares at a price of EUR34.0 a share, representing around 8.1% of its issue capital immediately prior to the placing. It beat its target set on Thursday of EUR650 million. The shares are expected to be admitted to trading on Nov. 24. The company said Thursday that it is well positioned to capitalize on structural growth opportunities, and the proceeds of the equity raise will allow it to accelerate investment over the next three years. “The group has identified EUR1.2 billion to EUR1.4 billion of investment opportunities, which it believes will strengthen the business for the long-term by increasing the group’s competitive advantage in the market place operationally, commercially and financially,” the company said Thursday, adding that the identified opportunities are in line with its 17% return on capital employed through the cycle target.

Αποδόσεις μετοχών FTSEM

Generali: In his latest research note, analyst Farooq Hanif confirms his negative recommendation. The broker Credit Suisse is keeping its Sell rating. The target price has been lifted and is now set at EUR 14 compared to EUR 12.50 before.

Evotec: Analyst Charles Weston from RBC research considers the stock attractive and recommends it with a Buy rating. The target price is revised upwards from EUR 32 to EUR 30.

Safran: Berenberg increases his rating from Neutral to Buy. The target price is reviewed upwards from EUR 98 to EUR 140.

Deutsche Boerse: In a research note published by Thorsten Wenzel, DZ Bank advises its customers to buy the stock.

Rolls-Royce: Chris Hallam from Goldman Sachs retains his positive opinion on the stock with a Buy rating. The target price differs slightly and is now set at GBX 127 versus GBX 125.

K+S: Sven Diermeier from Independant Research retains his Neutral opinion on the stock. The target price has been revised upwards and is now set at EUR 7.20, compared with EUR 6.10 previously.

ThyssenKrupp: JP Morgan reiterate its Sell rating. The target price is unchanged and still at EUR 5.30.

Apple: Goldman Sachs is negative on the stock with a Sell rating. The target price continues to be set at USD 75.

BMW: In his latest research note, analyst Jose Asumendi confirms his positive recommendation. The broker JP Morgan is keeping its Buy rating. The target price is unchanged at EUR 80.

CRH: Credit Suisse analyst Lars Kjellberg maintains his Buy rating on the stock. The target price is still set at EUR 41.

AstraZeneca: In a research note, Berenberg analyst Luisa Hector has maintained his recommendation on the stock with a Buy rating. The target price remains unchanged at GBX 10500.

Αποδόσεις μετοχών Small Cap

The S&P 500 and the Dow were set to open slightly lower on Friday as fears grew over fading stimulus and the blow to the economy from increasing coronavirus infections. The tech-heavy Nasdaq was on track for a slightly higher open as investors returned to stocks that have shown resilience during the pandemic. Netflix Inc, Amazon.com Inc and Microsoft Corp edged higher premarket. In a surprise move on Thursday, U.S. Treasury Secretary Steven Mnuchin said key COVID-19 pandemic lending programs at the Federal Reserve to support businesses and local governments would expire by the end of the year. The decision to end the program, which was deemed essential by the central bank, comes as data showed a rise in jobless claims last week as new business restrictions to control spiraling COVID-19 infections likely unleashed a fresh wave of layoffs. California and Ohio imposed nightly curfews on Thursday, joining 20 U.S. states to have adopted new mandates to fight the spread of the virus this month. “I don’t think we will go through a full-blown contraction or a complete shutdown, but as the vaccine starts to roll out there is potential for tremendous economic improvement next year,” said Scott Brown, chief economist at Raymond James in St. Petersburg, Florida. U.S. Senate Democratic leader Chuck Schumer and Republican Majority Leader Mitch McConnell decided to resume COVID-19 relief talks on Thursday. The S&P 500 and the Dow were little changed over this week following two strong weeks of gains, as investors juggled between growing optimism over an effective coronavirus vaccine and near-term economic damage from the surging virus infections. Major banks have upgraded their stock market forecasts for 2021 after recent promising data from COVID-19 vaccine trials. At 08:21 a.m. ET, Dow E-minis were down 0.16% and S&P 500 E-minis were down 0.08%. Nasdaq 100 E-minis were up 0.1%. Pfizer Inc rose 1.8% as the company said it has applied to U.S. health regulators for emergency use authorization of its COVID-19 vaccine. Foot Locker Inc jumped 5.7% after the shoes and apparel retailer saw an increase in its quarterly same-store sales, while apparel and home fashion retailer Ross Stores Inc gained 3.4% after its quarterly sales topped expectations. Gilead Sciences Inc fell 1.5% as a World Health Organization panel advised against the use of remdesivir for patients hospitalized with COVID-19 as there is no evidence the drug improves survival or reduces the need for ventilation.(Shivani Kumaresan and Medha Singh, investing.com)

Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα οι δείκτες στις ΗΠΑ Dow Jones, S&P 500, και Nasdaq συνεχίζουν να παραμένουν με σήμα strong buy, καθώς και στην Ευρώπη οι δείκτες DAX 30, FTSE 100, και CAC 40, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα.

Τρίτη εβδομάδα κερδών για τον γενικό δείκτη, κάτι που είχε να συμβεί από τις αρχές Ιουνίου, ακυρώνοντας το σήμα πώλησης, και ολοκληρώνοντας πάνω από την πτωτική γραμμή τάσης που δημιουργήθηκε στα μέσα Μαρτίου του 2014, καθώς και πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (676 μονάδες) για πρώτη φορά από τα μέσα του περασμένου Φεβρουαρίου. Η αντίσταση βρίσκεται στις 724 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και η στήριξη στις 636 μονάδες (γραμμή ΓΔ). Ο εβδομαδιαίος όγκος διαμορφώθηκε (275,5 εκατ. τεμάχια) πάνω από τον μέσο όρο των τριάντα ημερών (165,3 εκατ. τεμάχια).

Ο δείκτης FTSE πραγματοποίησε εβδομαδιαία κέρδη 6,68%, ολοκληρώνοντας πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (1.641 μονάδες) για πρώτη φορά από τον περασμένο Φεβρουάριο, ακυρώνοντας το σήμα πώλησης, με τον εβδομαδιαίο όγκο να διαμορφώνεται στα 173,6 εκατ. τεμάχια έναντι 133,6 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών. Η αντίσταση βρίσκεται στις 1.685 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και η στήριξη στις 1.484 μονάδες (γραμμή ΓΔ).

Ο δείκτης FTSEM πραγματοποίησε εβδομαδιαία κέρδη 6,74%, παραμένοντας για δεύτερη διαδοχική εβδομάδα πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (943 μονάδες), διατηρώντας το σήμα αγοράς. Η στήριξη βρίσκεται στις 850 μονάδες (γραμμή ΓΔ), και η αντίσταση στις 1.026 μονάδες (γραμμή ΑΒ). Ο εβδομαδιαίος όγκος διαμορφώθηκε στα 41,98 εκατ. τεμάχια έναντι 21,64 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

Τρίτη εβδομάδα ανόδου για τον τραπεζικό δείκτη, καθώς πραγματοποίησε εβδομαδιαία κέρδη 20,70%, ακυρώνοντας το σήμα πώλησης. Η προσοχή στις επόμενες συνεδριάσεις στρέφεται στο εάν θα καταφέρει να διασπάσει ανοδικά τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (418 μονάδες) ή θα κινηθεί προς χαμηλότερα επίπεδα. Η αντίσταση βρίσκεται στις 384 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και η στήριξη στις 237 μονάδες (γραμμή ΓΔ), με τον εβδομαδιαίο όγκο να διαμορφώνεται στα 201,6 εκατ. τεμάχια έναντι 119,3 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

Η μετοχή του Σαράντη έκλεισε στα 8,73 ευρώ με πτώση 0,23%, παρουσιάζοντας αδυναμία από τα μέσα του προηγούμενου μήνα να κινηθεί πάνω από την αντίσταση των 9,25 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να επιστρέφουν από τις αρχές της εβδομάδας οδηγώντας την μετοχή στις τελευταίες δύο συνεδριάσεις κάτω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (8,79 ευρώ). Η στήριξη βρίσκεται στα 8,47 ευρώ, με το σήμα αγοράς να ακυρώνεται σήμερα. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 24,30 χιλ. τεμάχια.

Απόδοση μηνός -1,13%

Απόδοση 3μηνου +1,04%

Απόδοση 6μηνου +5,43%

Απόδοση από 1/1 +2,46%

Απόδοση 52 εβδομάδων +2,95%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 9,57 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 5,20 ευρώ

Καθαρή Θέση 253,6 εκατ. ευρώ

BV 3,63

P/BV 2,40

Ξένα/Ιδία 0,11

ROE +6,16%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 67,32

Κεφαλαιοποίηση 610,0 εκατ. ευρώ

Η μετοχή της Τέρνα Ενεργειακής έκλεισε στα 11,90 ευρώ με άνοδο 0,17%, συνεχίζοντας να διαπραγματεύεται από τις αρχές του προηγούμενου μήνα σε στενό εύρος, διατηρώντας όμως στο σήμα αγοράς. Η αντίσταση βρίσκεται στα 12,04 ευρώ και η στήριξη στα 11,45 ευρώ, με το αγοραστικό ενδιαφέρον να παρουσιάζεται μέχρι στιγμής περιορισμένο. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 75,58 χιλ. τεμάχια.

Απόδοση μηνός –

Απόδοση 3μηνου +1,88%

Απόδοση 6μηνου +29,35%

Απόδοση από 1/1 +58,56%

Απόδοση 52 εβδομάδων +62,16%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 12,40 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 5,44 ευρώ

Καθαρή Θέση 379,9 εκατ. ευρώ

BV 3,41

P/BV 3,49

Ξένα/Ιδία 2,03

ROE +6,86%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 20,45%

Κεφαλαιοποίηση 1,38 δισ. ευρώ

Η μετοχή του Φουρλή έκλεισε στα 3,74 ευρώ με πτώση 2,22%, υποχωρώντας κάτω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (3,79 ευρώ), διατηρώντας όμως το σήμα αγοράς. Η αντίσταση βρίσκεται στα 4,22 ευρώ και η στήριξη στα 3,63 ευρώ, όπου παρά το αγοραστικό ενδιαφέρον για την μετοχή οι ταλαντωτές προειδοποιούν για διόρθωση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 109,0 χιλ. τεμάχια.

Απόδοση μηνός -6,50%

Απόδοση 3μηνου -8,33%

Απόδοση 6μηνου +4,32%

Απόδοση από 1/1 -35,41%

Απόδοση 52 εβδομάδων -30,35%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 5,98 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 2,745 ευρώ

Καθαρή Θέση 171,0 εκατ. ευρώ

BV 3,29

P/BV 1,13

Ξένα/Ιδία 0,78

ROE –4,24%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 32,27%

Κεφαλαιοποίηση 194,5 εκατ. ευρώ

*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.

Πτωτικά κινήθηκαν και σήμερα οι αποδόσεις των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 0,073% με πτώση 41,06%, και του δεκαετούς στο 0,686% με πτώση 2,90%.

Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA