Περιορισμένο το επενδυτικό ενδιαφέρον στο Χ.Α.-Τι δείχνουν θεμελιώδης και τεχνική ανάλυση για ΑΛΦΑ, ΕΛΧΑ, ΒΙΟ, ΠΛΑΘ, και ΛΟΥΛΗ
Σε υποτονικό κλίμα πραγματοποιήθηκε και η σημερινή συνεδρίαση στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κλείνει στις 1.317,18 μονάδες με άνοδο 0,46%. Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 65,19 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 4,71 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 57 έκλεισαν ανοδικά, 49 πτωτικά, και 51 παρέμειναν αμετάβλητες.
Περιορισμένο ήταν και σήμερα το επενδυτικό ενδιαφέρον στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τους αγοραστές να υπερισχύουν των πωλητών έστω και με μικρή διαφορά, και με τον γενικό δείκτη να κινείται σε θετικό έδαφος καθ’ όλη την διάρκεια της συνεδρίασης, σημειώνοντας ενδοσυνεδριακό υψηλό στις 1.321,73 μονάδες, με την σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών να διαμορφώνεται στο 1,2 προς 1.
Μεγαλύτερη άνοδος/Μεγαλύτερη πτώση
Πακέτα συνεδρίασης
Υψηλό 52 εβδομάδων
Εταιρικά ομόλογα
Good Morning from #Germany, which looks more like a developing country when you look at the stock market. The stock market value of all listed domestic comps as a % of GDP is just 68%. In the US, the value is >200%, in Denmark 194% thx to Novo Nordisk, and in France 123%. Only countries like Italy or Spain are worse off in terms of this stock mkt indicator. Holger Zschaepitz @Schuldensuehner
U.S. stocks wobbled on Wednesday ahead of more corporate earnings, with numbers from entertainment giant Disney the highlight.
By 9:41 ET (13:41 GMT), the Dow Jones Industrial Average was down 7 points or flat, while the S&P 500 was down less than 0.1% and the NASDAQ Composite was down 0.2%.
The benchmark Wall Street indices recorded a down day on Tuesday, pressured by losses in the banking sector after Moody’s rating agency cut its rating of 10 midsized lenders, citing concerns over sluggish deposits, elevated funding costs, and risks to commercial real estate assets.
The blue-chip Dow Jones Industrial Average fell just over 150 points, or 0.5%, the tech-heavy Nasdaq Composite slumped 0.8%, and the broad-based S&P 500 dropped 0.4%.
Disney offers the day’s earnings highlight
The quarterly corporate earnings season remains in focus, with quarterly results from Walt Disney the day’s highlight, scheduled to be released after the close.
The media conglomerate is expected to face tough questions over recent box office failures, while its TV division, which once financed high-profile mergers, has struggled to entice lucrative advertisers, and its streaming unit is not projected to make a profit until next year.
Penn Entertainment stock rose 11% after the online bettor signed a $2 billion deal with ESPN sports network, with Penn rebranding its U.S. sports betting portals, currently known as Barstool Sportsbook, as ESPN Bet.
Amazon dipped 0.8% following a Reuters report that the online e-commerce giant is in negotiations over joining a number of other technology firms as an anchor investor in Softbank-owned chip designer Arm’s planned initial public offering.
Fed speakers hint at rate-hiking pause
There’s little in the way of tier one economic data due for release Wednesday, with Thursday’s release of the latest U.S. consumer inflation data the week’s clear highlight.
Ahead of that Philadelphia Fed President Patrick Harker suggested on Tuesday that interest rates are high enough already, echoing the view of Atlanta Fed President Raphael Bostic.
Crude rebounds after weak Chinese inflation data
Oil prices rebounded after early losses Wednesday, helped by the wider boost to risk sentiment.
The market retreated earlier Wednesday after the release of weak inflation data raised further concerns about the health of the Chinese economy, the world’s largest oil importer.
Official inventory data from the Energy Information Administration is due later in the session, after the industry body American Petroleum Institute released data on Tuesday showing that U.S. crude inventories grew by over 4 million barrels last week.
U.S crude futures were up 1% to $83.77 a barrel, while Brent futures were up 0.8% to $86.92 a barrel. Gold fell 0.1% to $1,957. (Liz Moyer, Peter Nurse and Oliver Gray contributed to this item, investing.com)
Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα ο δείκτης Dow Jones διαπραγματεύεται με σήμα buy, και οι δείκτες S&P 500 και Nasdaq με σήμα sell. Στην Ευρώπη, ο δείκτης DAX διαπραγματεύεται με σήμα strong sell, και οι δείκτες FTSE 100 και CAC 40 με σήμα sell, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα.
Ήπιες διακυμάνσεις κατέγραψε σήμερα ο γενικός δείκτης, διατηρώντας το σήμα πώλησης, με τον όγκο να διαμορφώνεται χαμηλότερα του μέσου όρου των τριάντα ημερών. Η αντίσταση βρίσκεται στις 1.364 μονάδες, και η στήριξη στις 1.240 μονάδες. Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 15,52 εκατ. τεμάχια, έναντι 21,07 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.
Με κέρδη έκλεισε και ο δείκτης της μεγάλης κεφαλαιοποίησης, παραμένοντας με σήμα πώλησης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 3.361 μονάδες, και την στήριξη στις 2.787 μονάδες.
Με μικρά κέρδη έκλεισε ο δείκτης της μεσαίας κεφαλαιοποίησης, διατηρώντας το σήμα πώλησης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 2.444 μονάδες, και την στήριξη στις 1.696 μονάδες.
Με αρνητικό πρόσημο έκλεισε ο τραπεζικός δείκτης, ακυρώνοντας το σήμα αγοράς, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 1.120 μονάδες, και την στήριξη στις 763 μονάδες. Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 10,57 εκατ. τεμάχια, έναντι 14,59 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.
Η μετοχή της ΑΛΦΑ έκλεισε στα 1,553 ευρώ με πτώση 1,43%, συνεχίζοντας την προσπάθεια σταθεροποίησης πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ30 ημερών (1,58 ευρώ), με σήμα πώλησης να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 1,97 ευρώ, και η στήριξη στα 1,33 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 6,17 εκατ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +2,78%
Απόδοση 3μηνου +29,96%
Απόδοση 6μηνου +19,46%
Απόδοση από 1/1 +55,30%
Απόδοση 52 εβδομάδων +70,58%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 1,682 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 0,8026 ευρώ
Ενσ. Καθαρή Θέση: 6,0 δισ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2023)
BV 2,59
P/BV 0,60
P/Ettm 6,49
CET1 13,6%
Κεφαλαιοποίηση: 3,65 δισ. ευρώ
Η μετοχή της ΕΛΧΑ έκλεισε στα 2,24 ευρώ με άνοδο 0,45%, διατηρώντας την μακροπρόθεσμη ανοδική της τάση, καθώς και το σήμα αγοράς. Η αντίσταση βρίσκεται στα 2,38 ευρώ, και η στήριξη στα 1,91 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 257,0 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +4,19%
Απόδοση 3μηνου +32,23%
Απόδοση 6μηνου +26,41%
Απόδοση από 1/1 +38,27%
Απόδοση 52 εβδομάδων +54,70%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 2,39 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 1,26 ευρώ
Ιδία Κεφάλαια: 968,4 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ τριμήνου 2023)
BV 2,58
P/BV 0,87
P/Ettm 7,50
EV/EBITDA* 6,73 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 3,58 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: 1,0 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του α΄ τριμήνου του 2023, από -227,4 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη χρήση του 2022.
Ξένα/Ιδία 1,7
ROE +1,86%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 37,5%
Συντελεστής Μόχλευσης* 49,66%
FCF Yield* 0,12%
Κεφαλαιοποίηση: 840,5 εκατ. ευρώ
Η μετοχή της ΒΙΟ έκλεισε στα 6,55 ευρώ με άνοδο 0,77%, διατηρώντας την μακροπρόθεσμη ανοδική της τάση, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 7,40 ευρώ, και η στήριξη στα 5,83 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να καταγράφουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 159,0 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +10,64%
Απόδοση 3μηνου +32,46%
Απόδοση 6μηνου +37,32%
Απόδοση από 1/1 +63,55%
Απόδοση 52 εβδομάδων +80,94%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 7,0 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 3,22 ευρώ
Καθαρή Θέση: 1,9 δισ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2022)
BV 6,48
P/BV 1,01
P/Ettm 6,38
EV/EBITDA* 5,79 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 3,17 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: -330,7 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του 2022, από -120,3 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη οικονομική χρήση του 2021.
Ξένα/Ιδία 2,42
ROE +22,29%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 29,92%
Συντελεστής Μόχλευσης* 55,04%
FCF Yield* αρνητικό
Κεφαλαιοποίηση: 1,7 δισ. ευρώ
Η μετοχή των ΠΛΑΘ έκλεισε στα 5,09 ευρώ με πτώση 0,59%, συνεχίζοντας την προσπάθεια σταθεροποίησης πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (5,09 ευρώ), με το σήμα πώλησης να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 5,30 ευρώ, και η στήριξη στα 4,22 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 22,5 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός -6,26%
Απόδοση 3μηνου +23,84%
Απόδοση 6μηνου +13,11%
Απόδοση από 1/1 +28,54%
Απόδοση 52 εβδομάδων +23,54%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 5,68 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 3,505 ευρώ
Ιδία Κεφάλαια: 268,9 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ τριμήνου 2023)
BV 6,26
P/BV 0,81
P/Ettm 10,46
EV/EBITDA* 5,19 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 0,33 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: 10,2 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του α΄ τριμήνου του 2023, από -21,4 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη χρήση του 2022.
Ξένα/Ιδία 0,52
ROE +1,41%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 72,57%
Συντελεστής Μόχλευσης* 5,20%
FCF Yield* 4,62%
Κεφαλαιοποίηση: 222,6 εκατ. ευρώ
Η μετοχή της ΛΟΥΛΗ έκλεισε στα 3,56 ευρώ με άνοδο 2,30%, διατηρώντας την μεσοπρόθεσμη ανοδική της τάση, καθώς και το σήμα αγοράς. Η αντίσταση βρίσκεται στα 3,74 ευρώ, και η στήριξη στα 3,20 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 9,9 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +18,27%
Απόδοση 3μηνου +43,55%
Απόδοση 6μηνου +38,52%
Απόδοση από 1/1 +38,52%
Απόδοση 52 εβδομάδων +61,82%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 3,70 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 2,02 ευρώ
Καθαρή Θέση: 97,5 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2022)
BV 5,70
P/BV 0,62
P/Ettm 33,09
EV/EBITDA* 10,65 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 5,63 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: -13,9 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του 2022, από -5,1 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη οικονομική χρήση του 2021.
Ξένα/Ιδία 1,28
ROE +2,50%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 46,04%
Συντελεστής Μόχλευσης* 41,23%
FCF Yield* αρνητικό
Κεφαλαιοποίηση: 60,95 εκατ. ευρώ
*FCF Yield: Όσο χαμηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο λιγότερο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, διότι οι επενδυτές βάζουν χρήματα στην εταιρεία αλλά δεν λαμβάνουν πολύ καλή απόδοση ως αντάλλαγμα. Αντίθετα, όσο υψηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο πιο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, καθώς αυτή δημιουργεί αρκετά μετρητά ώστε να ικανοποιήσει εύκολα το χρέος της, όπως κι άλλες υποχρεώσεις της, συμπεριλαμβανομένου και την πληρωμή μερισμάτων.
*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.
*EV/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης χρησιμοποιείται για τον προσδιορισμό της αξίας μιας εταιρείας με βάση τα EBITDA (κέρδη προ φόρων, τόκων, και αποσβέσεων). Όσο υψηλότερος είναι ο αριθμοδείκτης EV/EBITDA τόσο υπερτιμημένη μπορεί να θεωρηθεί μια εταιρεία, ενώ όσο χαμηλότερος τόσο υποτιμημένη (κάτω του 8x).
*Καθαρός Δανεισμός/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης δείχνει πόσα χρόνια θα χρειαζόταν μια εταιρεία να αποπληρώσει το χρέος της εάν το καθαρό χρέος και το EBITDA διατηρούνταν σταθερά. Επίσης, λαμβάνει υπόψιν την ικανότητα μιας εταιρείας να μειώσει το χρέος της, Ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, συνήθως όταν είναι υψηλότερος του 4 αποτελεί προειδοποίηση, κι αυτό διότι μια εταιρεία είναι λιγότερο πιθανό να είναι σε θέση να διαχειριστεί το χρέος της, και συνεπώς λιγότερο πιθανό να αναλάβει επιπλέον χρέος που απαιτείται για την ανάπτυξη της.
*Συντελεστής Μόχλευσης: Καθαρός Δανεισμός (συμπεριλαμβανομένου των μισθώσεων)/Συνολικά Απασχολούμενα Κεφάλαια (Καθαρός Δανεισμός + Ιδία Κεφάλαια).
Πτωτικά κινήθηκε η συντριπτική πλειοψηφία των αποδόσεων των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 3,432% με πτώση 0,90%, και του δεκαετούς στο 3,785% με πτώση 0,39%.
Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA
Τα παραπάνω εκφράζουν προσωπικές απόψεις, και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν προτροπή για αγορά, πώληση ή διακράτηση οποιασδήποτε κινητής αξίας.
