Αγοραστικό ενδιαφέρον στο τέλος στο Χ.Α-Τι δείχνουν θεμελιώδη και τεχνική ανάλυση για ΚΡΙ ΚΡΙ και ΦΛΕΞΟ

Με θετικό πρόσημο ξεκίνησε η εβδομάδα στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κλείνει στις 1.087,49 μονάδες με άνοδο 0,22%. Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 66,45 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 10,65 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 48 έκλεισαν ανοδικά, 61 πτωτικά, και 50 παρέμειναν αμετάβλητες.

Ακόμη μία συνεδρίαση με χαμηλό όγκο και περιορισμένες ρευστοποίησης στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κινείται προς χαμηλότερα επίπεδα, πραγματοποιώντας ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 1.075,66 μονάδες, καταφέρνοντας λίγο πριν το κλείσιμο με αγορές σε επιλεγμένες μετοχές της μεγάλης κεφαλαιοποίησης να διαγράψει τις απώλειες του και να κλείσει σε θετικό έδαφος, με την σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών να διαμορφώνεται στο 1 προς 1,3.

Μεγαλύτερη άνοδος/Μεγαλύτερη πτώση

Πακέτα συνεδρίαση

Χρηματιστηριακές ανακοινώσεις

Υψηλό/Χαμηλό 52 εβδομάδων

Εταιρικά ομόλογα

Good Morning from #Germany, where Deutsche Bank is now offering 2.4% interest on 1y fixed saving account to retain or attract customer deposits. Deutsche deposits were down 5% to €592bn in Q1. Most happened before banking turmoil in Mar, driven by depositors seeking higher rates. Holger Zschaepitz @Schuldensuehner

U.S. stocks were falling as investors await the outcome of the Federal Reserve’s two-day meeting, which starts today.

At 9:39 ET (13:39 GMT), the Dow Jones Industrial Average fell 173 points or 0.5%, while the S&P 500 fell 0.4% and the NASDAQ Composite was down 0.2%.

The Fed will announce a decision on interest rates Wednesday afternoon, and then Chair Jerome Powell will take reporters’ questions at a press conference. Investors will be listening for any hints as to the Fed’s thinking heading into the next meeting in June.

Futures traders expect a quarter of a percentage point rate increase tomorrow but a pause in June as the Fed assesses how its actions to date have worked to cool inflation.

Another issue facing the market in the next couple of weeks is the nation’s debt ceiling. Treasury Secretary Janet Yellen said on Monday that based on tax receipts so far, the date when the government risks default is June 1.

The government hit the $31.4 trillion debt limit in January and has been maneuvering around it since then to keep payments flowing, but it would run out of opportunities to do that on that new date unless Congress raises or suspends the limit.

President Joe Biden invited leaders in the Senate and the House to a meeting on May 9 at the White House.

In other economic data this week, later this morning the markets will see job opening data and factory orders. The big report comes later this week, with the monthly snapshot on jobs due out on Friday.

Pfizer Inc’s first-quarter profit beat expectations on solid demand for recently acquired products and pneumococcal vaccines. Shares rose 1.4%.

Uber Technologies Inc shares rose 6.2% after forecasting higher than estimated core earnings.

Shares of educational services firm Chegg Inc plunged 48.8% on fears that artificial intelligence chatbots could cut into its business.

Oil fell. Crude Oil WTI Futures were down 2.3% to $73.86 a barrel, while Brent Oil Futures were down 2.1% to $77.58 a barrel. Gold Futures were up 0.1% to $1,995.(Liz Moyer, investing.com)

Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα οι δείκτες Dow Jones, S&P500, και Nasdaq διαπραγματεύονται με σήμα strong buy. Στην Ευρώπη, οι δείκτες DAX και FTSE 100, διαπραγματεύονται με σήμα strong buy, και ο δείκτης CAC 40 με σήμα buy, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα.

Σταθεροποίηση στα τρέχοντας επίπεδα εμφανίζει ο γενικός δείκτης, διατηρώντας το σήμα πώλησης, με τον όγκο να διαμορφώνεται χαμηλότερα του μέσου όρου των τριάντα ημερών. Η αντίσταση βρίσκεται στις 1.157 μονάδες, και η στήριξη στις 994,0 μονάδες. Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 18,98 εκατ. τεμάχια, έναντι 33,23 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

Με κέρδη έκλεισε ο δείκτης της μεγάλης κεφαλαιοποίησης, παραμένοντας με σήμα πώλησης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 2.792 μονάδες, και την στήριξη στις 2.371 μονάδες.

Οριακές απώλειες για τον δείκτη της μεσαίας κεφαλαιοποίησης, με το σήμα αγοράς να παραμένει, και με την αντίσταση να βρίσκεται στις 1.659 μονάδες, και την στήριξη στις 1.483 μονάδες.

Περιόρισε τις απώλειες του στο τέλος ο τραπεζικός δείκτης, παραμένοντας με σήμα πώλησης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 997,0 μονάδες, και την στήριξη στις 719,0 μονάδες. Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 12,81 εκατ. τεμάχια, έναντι 20,01 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

Η μετοχή της ΚΡΙ έκλεισε στα 6,62 ευρώ με άνοδο 0,30%, παραμένοντας σε κατάσταση συσσώρευσης, με το σήμα αγοράς να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 7,16 ευρώ, και η στήριξη στον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (6,36 ευρώ) με την επόμενη στα 6,22 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 9,0 χιλ. τεμάχια.

Απόδοση μηνός +4,42%

Απόδοση 3μηνου +8,17%

Απόδοση 6μηνου +22,14%

Απόδοση από 1/1 +6,77%

Απόδοση 52 εβδομάδων -5,43%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 7,0 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 4,88 ευρώ

Καθαρή Θέση: 78,9 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2022)

BV 2,39

P/BV 2,77

P/Ettm 68,67

EV/EBITDA* 25,60 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 0,90 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: -4,2 εκατ. ευρώ την χρήση του 2022 από 12,8 εκατ, ευρώ την αντίστοιχη χρήση του 2021.

Ξένα/Ιδία 0,62

ROE +4,86%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 65,27%

Συντελεστής Μόχλευσης* 9,23%

FCF Yield αρνητικός

Κεφαλαιοποίηση: 218,9 εκατ. ευρώ

Η μετοχή της ΦΛΕΞΟ έκλεισε στα 8,30 ευρώ με πτώση 0,60%, παρουσιάζοντας αδυναμία κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα, με το σήμα πώλησης να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 9,01 ευρώ, και η στήριξη στα 8,21 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 1,9 χιλ. τεμάχια.

Απόδοση μηνός -4,60%

Απόδοση 3μηνου -1,19%

Απόδοση 6μηνου +29,69%

Απόδοση από 1/1 +5,06%

Απόδοση 52 εβδομάδων +32,80%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 9,45 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 5,70 ευρώ

Καθαρή Θέση: 106,5 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2022)

BV 9,10

P/BV 0,91

P/Ettm 6,89

EV/EBITDA* 3,98 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 0,37 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: -9,7 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του 2022, από 2,0 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη χρήση του 2021.

Ξένα/Ιδία 0,65

ROE +17,74%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 69,96%

Συντελεστής Μόχλευσης* 8,54%

FCF Yield* αρνητικός

Κεφαλαιοποίηση: 97,9 εκατ. ευρώ

*FCF Yield: Όσο χαμηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο λιγότερο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, διότι οι επενδυτές βάζουν χρήματα στην εταιρεία αλλά δεν λαμβάνουν πολύ καλή απόδοση ως αντάλλαγμα. Αντίθετα, όσο υψηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο πιο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, καθώς αυτή δημιουργεί αρκετά μετρητά ώστε να ικανοποιήσει εύκολα το χρέος της, όπως κι άλλες υποχρεώσεις της, συμπεριλαμβανομένου και την πληρωμή μερισμάτων.

*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.

*EV/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης χρησιμοποιείται για τον προσδιορισμό της αξίας μιας εταιρείας με βάση τα EBITDA (κέρδη προ φόρων, τόκων, και αποσβέσεων). Όσο υψηλότερος είναι ο αριθμοδείκτης EV/EBITDA τόσο υπερτιμημένη μπορεί να θεωρηθεί μια εταιρεία, ενώ όσο χαμηλότερος τόσο υποτιμημένη (κάτω του 8x).

*Καθαρός Δανεισμός/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης δείχνει πόσα χρόνια θα χρειαζόταν μια εταιρεία να αποπληρώσει το χρέος της εάν το καθαρό χρέος και το EBITDA διατηρούνταν σταθερά. Επίσης, λαμβάνει υπόψιν την ικανότητα μιας εταιρείας να μειώσει το χρέος της, Ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, συνήθως όταν είναι υψηλότερος του 4 αποτελεί προειδοποίηση, κι αυτό διότι μια εταιρεία είναι λιγότερο πιθανό να είναι σε θέση να διαχειριστεί το χρέος της, και συνεπώς λιγότερο πιθανό να αναλάβει επιπλέον χρέος που απαιτείται για την ανάπτυξη της.

*Συντελεστής Μόχλευσης: Καθαρός Δανεισμός (συμπεριλαμβανομένου των μισθώσεων)/Συνολικά Απασχολούμενα Κεφάλαια (Καθαρός Δανεισμός + Ιδία Κεφάλαια).

Μικτά πρόσημα καταγράφηκαν σήμερα στις αποδόσεις των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 3,82% με άνοδο 0,35%, και του δεκαετούς στο 4,223% με άνοδο 0,25%.

Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA

Τα παραπάνω εκφράζουν προσωπικές απόψεις, και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν προτροπή για αγορά, πώληση ή διακράτηση οποιασδήποτε κινητής αξίας.

follow us on twitter:

https://twitter.com/neweconomygr

https://twitter.com/TheodorosSem