Επιστροφή αγοραστών στο Χ.Α.- Τι δείχνουν θεμελιώδης και τεχνική ανάλυση για ΟΤΕ, ΜΥΤΙΛ, και ΠΑΠ
Με θετικό πρόσημο ξεκίνησε η εβδομάδα στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κλείνει στις 860,32 μονάδες με κέρδη 1,31%. Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 39,19 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 3,46 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 65 έκλεισαν ανοδικά, 33 πτωτικά, και 67 παρέμειναν αμετάβλητες.
Έντονο το αγοραστικό ενδιαφέρον σήμερα στο ελληνικό χρηματιστήριο, μετά τις αθρόες ρευστοποιήσεις της Παρασκευής, με τον γενικό δείκτη να κινείται σχεδόν σε όλη την διάρκεια της συνεδρίασης με θετικό πρόσημο, καταγράφοντας ενδοσυνεδριακό υψηλό στις 860,60 μονάδες, και με την σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών να διαμορφώνεται στο 2 προς 1.
Μεγαλύτερη άνοδος/Μεγαλύτερη πτώση
Υψηλό/Χαμηλό 52 εβδομάδων
Το Διοικητικό Συμβούλιο της εταιρείας με την επωνυμία “Ανώνυμη Εμπορική και Βιομηχανική Εταιρεία Φαρμακευτικών, Χημικών και Καλλυντικών προϊόντων Lavipharm A.E.” (εφεξής η “Εταιρεία”) ενέκρινε την 08.08.2022 με ομόφωνη απόφαση των παρισταμένων μελών την παροχή άδειας, κατΆ άρθρο 99, παράγραφος 1, και 100, παράγραφος 1, του Ν. 4558/2018, για την απόκτηση από την Εταιρεία (η “Προτεινόμενη Απόκτηση”) ενός άυλου περιουσιακού στοιχείου προσοδοφόρου επιχειρηματικής δραστηριότητας, που αποτελείται από το σύνολο αποκλειστικών δικαιωμάτων κυριότητας, παραγωγής, εμπορίας και διάθεσης σε ολόκληρο τον κόσμο, εκτός Η.Π.Α., ενός διαδερμικού προϊόντος (patch) χορήγησης της δραστικής φαρμακευτικής ουσίας της κλονιδίνης, που απευθύνεται σε πάσχοντες από υψηλή αρτηριακή πίεση, καθώς και την υπάρχουσα εμπορική δραστηριότητα διάθεσης αυτού του προϊόντος στην Ιταλία (άπαντα τα ανωτέρω από κοινού το “Περιουσιακό Στοιχείο”) και την κατάρτιση σύμβασης σύμφωνα με τους σε αυτήν διαλαμβανόμενους όρους έναντι του παρακάτω ανταλλάγματος:
1. Ποσού ύψους Ευρώ 34.000.000,00
2. Ποσοστού 10% επί των καθαρών πωλήσεων του ως άνω φαρμακευτικού προϊόντος από την Εταιρεία στην Ιταλία για περίοδο 15 ετών αρχομένης από την ημερομηνία ολοκλήρωσης της Προτεινόμενης Απόκτησης και
3. Ποσοστού 5% επί των καθαρών πωλήσεων του ως άνω φαρμακευτικού προϊόντος από την Εταιρεία στον υπόλοιπο κόσμο, εκτός των Ηνωμένων Πολιτειών Αμερικής και της Ιταλίας (ως προς την οποία εφαρμόζονται τα διαλαμβανόμενα υπό 2 ανωτέρω) για περίοδο 15 ετών, αρχομένης από την ημερομηνία της πρώτης εμπορικής διάθεσης του Περιουσιακού Στοιχείου σε οποιαδήποτε χώρα του υπόλοιπου κόσμου, εκτός των Ηνωμένων Πολιτειών Αμερικής και της Ιταλίας (εφεξής το “Προτεινόμενο Αντάλλαγμα”). Από το Προτεινόμενο Αντάλλαγμα, ποσό ύψους Ευρώ 34.000.000,00 προτείνεται να χρηματοδοτηθεί μέσω μέρους των κεφαλαίων που θα αντληθούν από αύξηση μετοχικού κεφαλαίου.
Το Περιουσιακό Στοιχείο ανήκει στην αλλοδαπή εταιρεία με την επωνυμία Lavipharm Group Holding S.A. (η “LGH”), συμφερόντων των Λουκίας Λαβίδα, Έλλης Μαρίας Λαβίδα, Telemaque Jean Lavidas, Δανάης Αλεξάνδρας Λαβίδα και Φαίδρας Ελένης Λαβίδα, νόμιμων κληρονόμων εκ διαθήκης του εκλιπόντος Αθανασίου Λαβίδα.
Σημειώνεται ότι, προ της λήψης της ως άνω απόφασης, το ΔΣ ζήτησε και έλαβε από την ανεξάρτητη ελεγκτική εταιρεία AUDIT SERVICES AE, την προβλεπόμενη στο άρθρο 101, παράγραφος 1, του Ν. 4548/2018 έκθεση ως προς το δίκαιο και εύλογο της Προτεινόμενης Απόκτησης.
Η ΑΕΓΕΚ γνωστοποιεί στο επενδυτικό κοινό ότι, στο πλαίσιο της επιχειρηματικής πολιτικής της και προς το σκοπό της μείωσης δανειακών υποχρεώσεών της από την αλληλέγγυα και εις ολόκληρον ευθύνη της, ως εγγυήτρια, της συνδεδεμένης εταιρίας ΑΕΓΕΚ ΚΑΤΑΣΚΕΥΑΣΤΙΚΗ Α.Ε., προέβη την Παρασκευή 5 Αυγούστου 2022 στην πώληση της συμμετοχής της 100% στην θυγατρική εταιρία με την επωνυμία “ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΤΟΥΡΙΣΤΙΚΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ ΚΑΙ ΑΝΑΠΤΥΞΕΩΝ Η ΕΛΑΦΟΝΗΣΟΣ ΑΕ” και τον δ.τ. ΑΕ Η ΕΛΑΦΟΝΗΣΟΣ, στην ανώνυμη εταιρία με την επωνυμία “ΑΕΙΦΟΡΕΣ ΤΟΥΡΙΣΤΙΚΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ ΦΑΛΑΣΑΡΝΑ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ” και τον δ.τ. ΑΤΕΦΑ, με συνολικό καταβληθέν τίμημα, ένα εκατομμύριο επτακόσιες πενήντα χιλιάδες ευρώ (1.750.000,00€).
Πακέτα συνεδρίασης
Εταιρικά ομόλογα
Η εταιρεία “IDEAL HOLDINGS A.E.” (εφεξής η “Εταιρεία”), σύμφωνα με το άρθρο 17 παρ.1 του Κανονισμού (ΕΕ) αριθ. 596/2004 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου ενημερώνει το επενδυτικό κοινό ότι στα πλαίσια της Δημόσιας Πρότασης που υπέβαλλε για την απόκτηση από την Εταιρεία του 100% των μετοχών εκδόσεως της εταιρείας “BYTE COMPUTER AΝΩΝΥΜΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ”, με διακριτικό τίτλο “ΒΥΤΕ Α.Β.Ε.Ε.”, η Εταιρεία αποφάσισε να εκδώσει κοινό ομολογιακό δάνειο (σύμφωνα με τις ισχύουσες διατάξεις του Ν.3156/2003 και του Ν.4548/2018) από την ΤΡΑΠΕΖΑ EUROBANK A.E. έως του ποσού των τριάντα τριών εκατομμυρίων τριακοσίων χιλιάδων (33.300.000 ευρώ), εμπραγμάτως εξασφαλισμένου, με σκοπό την χρηματοδότηση του πληρωτέου σε μετρητά ανταλλάγματος της Δημόσιας Πρότασης καθώς και του συνολικού ποσού εκκαθάρισης τα οποία βαρύνουν την Εταιρεία υπέρ ΕΛ.Κ.Α.Τ., σχετικά με την καταχώρηση των μετοχών της ΒΥΤΕ Α.Β.Ε.Ε που θα προσφερθούν. Η διάρκεια του δανείου είναι τετραετής με δικαίωμα προπληρωμής χωρίς ποινή. Ομολογιούχος Δανειστής, Εκπρόσωπος Ομολογιούχων και Διοργανωτής ορίστηκε η ομολογιούχος δανείστρια τράπεζα Τράπεζα EUROBANK A.E.
U.S. stocks traded higher as investors look forward to this week’s consumer price index report for July.
At 10:35 AM ET, the Dow Jones Industrial Average was up 232 points, or 0.7%, while the S&P 500 was up 0.7% and the NASDAQ Composite was up 1.1%.
Economists expect the CPI cooled somewhat last month, thanks to retreating fuel prices. The estimate is looking for 8.7% growth year over year, compared to June’s 9.1% annualized gain.
Investors have pushed stocks higher in recent sessions on the expectation that slowing inflation could encourage the Federal Reserve to be less aggressive with its interest rate hikes.
This is also another week for earnings, with reports due from Walt Disney Company, Norwegian Cruise Line Holdings Ltd and Rivian Automotive Inc.
Uber Technologies Inc shares rose 1.8% after Japan’s SoftBank said it had sold its stake in the ride-hailing company.
Palantir Technologies Inc shares fell 12% after an unexpected loss for the quarter and a revised full-year outlook, lowered because of the uncertain timing of government contracts.
Oil fell. Crude Oil WTI Futures was down 0.2%, to $88.80 a barrel while Brent Oil Futures crude was flat around $94.91 a barrel. Gold Futures inched up 0.4%, to $1,798 an ounce.(Liz Moyer, investing.com)
Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα οι δείκτες Dow Jones, S&P 500, και Nasdaq με σήμα strong buy. Στην Ευρώπη, και οι δείκτες DAX, FTSE 100, και CAC 40 διαπραγματεύονται με σήμα strong buy, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα.
Ο γενικός δείκτης έχει σταθεροποιηθεί πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ 50 ημερών (841 μονάδες), αυξάνοντας τις πιθανότητες ανόδου, με τον όγκο να κινείται σε χαμηλά επίπεδα, και με το σήμα αγοράς να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στις 900 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και η στήριξη στις 787 μονάδες (γραμμή ΓΔ). Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 17,15 εκατ. τεμάχια, έναντι 23,18 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.
Ανοδικά κινήθηκε και ο δείκτης της μεγάλης κεφαλαιοποίησης, με το σήμα αγοράς να διατηρείται, και με την αντίσταση να βρίσκεται στις 2.229 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και την στήριξη στις 1.896 μονάδες (γραμμή ΓΔ).
Θετικό πρόσημο και για τον δείκτη της μεσαίας κεφαλαιοποίησης, ο οποίος έχει σταθεροποιηθεί πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (1.355 μονάδες), με το σήμα αγοράς να παραμένει, και με την αντίσταση να βρίσκεται στις 1.441 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και την στήριξη στις 1.135 μονάδες (γραμμή ΓΔ).
Με κέρδη έκλεισε και ο τραπεζικός δείκτης, ο οποίος διατηρεί το σήμα αγοράς, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 561 μονάδες (γραμμή ΑΒ), και την στήριξη στις 446 μονάδες (γραμμή ΓΔ), με τον όγκο να διαμορφώνεται στα 13,09 εκατ. τεμάχια, έναντι 17,85 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.
Η μετοχή του ΟΤΕ έκλεισε στα 17,05 ευρώ με άνοδο 1,97%, έχοντας σταθεροποιηθεί από τα τέλη του προηγούμενου μήνα πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (16,65 ευρώ), αυξάνοντας τις πιθανότητες κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα, με το σήμα αγοράς να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 17,23 ευρώ, και η στήριξη στα 16,19 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να παρουσιάζουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 348,0 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +5,57%
Απόδοση 3μηνου -3,67%
Απόδοση 6μηνου -3,13%
Απόδοση από 1/1 +4,89%
Απόδοση 52 εβδομάδων +8,32%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 18,50 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 14,90 ευρώ
Καθαρή Θέση: 1,8 δισ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2022)
BV 4,18
P/BV 4,08
P/Ettm 15,22
EV/EBITDA* 6,02 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 0,4 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: 422,3 εκατ. ευρώ την χρήση του α΄ εξαμήνου του 2022 έναντι 341,3 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2021.
Ξένα/Ιδία 0,29
ROE +12,93%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 40,11%
Κεφαλαιοποίηση 7,64 δισ. ευρώ
Η μετοχή της ΜΥΤΙΛ έκλεισε στα 14,85 ευρώ με άνοδο 2,63%, παραμένοντας κάτω από τον ΚΜΟ200 ημερών (15,01 ευρώ) για τρίτη διαδοχική συνεδρίαση, με το σήμα αγοράς να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 16,04 ευρώ, και η στήριξη στα 13,75 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να παρουσιάζουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 258,0 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +8,55%
Απόδοση 3μηνου -9,23%
Απόδοση 6μηνου -2,94%
Απόδοση από 1/1 -1,85%
Απόδοση 52 εβδομάδων -3,82%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 18,20 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 12,68 ευρώ
Καθαρή Θέση: 1,89 δισ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2022)
BV 13,04
P/BV 1,14
P/Ettm 8,03
EV/EBITDA* 6,18 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 1,9 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: -174,8 εκατ. ευρώ την χρήση του α΄ εξαμήνου του 2022 από -106,3 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2021.
Ξένα/Ιδία 0,50
ROE +8,78%
Δείκτης Φερεγγυότητας 37,10%
Κεφαλαιοποίηση 2,12 δισ. ευρώ
Η μετοχή της ΠΑΠ έκλεισε στα 2,58 ευρώ αμετάβλητη, έχοντας σταθεροποιηθεί πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (2,51 ευρώ), αυξάνοντας τις πιθανότητες κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 2,58 ευρώ με την επόμενη στα 2,71 ευρώ, και η στήριξη στα 2,48 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να παρουσιάζουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 8,6 χιλ. τεμάχια.
Απόδοση μηνός +5,31%
Απόδοση 3μηνου +3,20%
Απόδοση 6μηνου -4,44%
Απόδοση από 1/1 +10,26%
Απόδοση 52 εβδομάδων +14,67%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 2,99 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 2,07 ευρώ
Καθαρή Θέση: 26,4 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2022)
BV 0,98
P/BV 2,64
P/Ettm 14,39
EV/EBITDA* 9,43 (σε 12μηνη βάση)
Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 1,82 (σε 12μηνη βάση)
Ελεύθερες ταμειακές ροές: -5,1 εκατ. ευρώ το α΄ εξάμηνο του 2022 από -1,17 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2021.
Ξένα/Ιδία 0,63
ROE +9,35%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 38,19%
Κεφαλαιοποίηση 69,67 εκατ. ευρώ
Σημείωση: Στον καθαρό δανεισμό δεν υπολογίστηκαν οι μισθώσεις
*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.
*EV/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης χρησιμοποιείται για τον προσδιορισμό της αξίας μιας εταιρείας με βάση τα EBITDA (κέρδη προ φόρων, τόκων, και αποσβέσεων). Όσο υψηλότερος είναι ο αριθμοδείκτης EV/EBITDA τόσο υπερτιμημένη μπορεί να θεωρηθεί μια εταιρεία, ενώ όσο χαμηλότερος τόσο υποτιμημένη (κάτω του 8x).
*Καθαρός Δανεισμός/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης δείχνει πόσα χρόνια θα χρειαζόταν μια εταιρεία να αποπληρώσει το χρέος της εάν το καθαρό χρέος και το EBITDA διατηρούνταν σταθερά. Επίσης, λαμβάνει υπόψιν την ικανότητα μιας εταιρείας να μειώσει το χρέος της, Ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, συνήθως όταν είναι υψηλότερος του 4 αποτελεί προειδοποίηση, κι αυτό διότι μια εταιρεία είναι λιγότερο πιθανό να είναι σε θέση να διαχειριστεί το χρέος της, και συνεπώς λιγότερο πιθανό να αναλάβει επιπλέον χρέος που απαιτείται για την ανάπτυξη της.
Πτωτικά κινήθηκε η συντριπτική πλειοψηφία των αποδόσεων των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 2,519% με πτώση 3,32%, και του δεκαετούς στο 3,069% με πτώση 0,42%.
Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA
Τα παραπάνω εκφράζουν προσωπικές απόψεις, και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν προτροπή για αγορά, πώληση ή διακράτηση οποιασδήποτε κινητής αξίας.
follow us on twitter:
https://twitter.com/neweconomygr
https://twitter.com/TheodorosSem
